如何交易烛台图案

　　单独交易烛台可能并不那么可靠。您需要使用图表提供的所有信息。为了提高准确性，请结合：

　　●烛台图；

　　●波动性；

　　●体积；

　　●支撑位和阻力位；

　　●趋势线。

　　烛台强调了开盘价和收盘价之间的关系——烛台的主体。然而，烛台的阴影同样重要。峰值通常先于（短期）趋势变化，而大范围的日内或缺口在识别信号强度方面与成交量一样重要。我发现在烛台图下方显示波动率（最好是 14 天施瓦格选项）很有用，可以突出显示波动率异常的日子。该指标使用真实范围，因此宽幅日线和缺口均通过高值反映出来。

　　成交量在突出异常交易活动方面的重要性怎么强调都不为过，但烛台信号也应在支撑位和阻力位的更广泛背景下考虑。最后，趋势线衡量市场动力；趋势线突破提供了趋势变化的进一步预警。

　　烛台示例

　　显示烛台、成交量（14 天指数移动平均线）、波动率（14 天信号线为 1.50）、支撑/阻力和趋势线。读者将观察到 3 月初的突破伴随着强劲的波动性和成交量，但本示例重点关注 4 月份 250 美元水平附近的活动。

　　1、在突破 200 美元之后，AAPL 建立了健康的上升趋势。成交量飙升凸显了250 点的长腿十字星，表明阻力位的抛售压力加大。第二天的蜻蜓烛台，成交量也高于正常水平，表明买盘压力。随后出现红色烛台，但高成交量表明买家持续存在。阻力位下方窄幅盘整是一个强有力的持续信号。

　　2、波动凸显了阻力位的巨大缺口。突破通常被视为新一轮上涨的开始，但伴随强劲成交量的十字星烛台警告这可能是一个耗尽缺口。

　　3、强劲的蓝线的后续走势表明买家已重新掌控局面。

　　4、持续的高成交量和晚星烛台图案警告卖家正在卷土重来。

　　5、一根更强的红色烛台完成了黄昏之星形态，警告反转。

　　6、然而，第二天成交量强劲并伴有锤子烛台，预示着反转。

　　7、价格反弹至 270 点，但随后出现看跌吞没烛台。然而，成交量过低会降低其重要性。接下来是孕育烛台，表明进一步的犹豫。

　　8、上升趋势线再次被击穿，但这次有后续行动，警告上升趋势正在失去动力。此次下跌有可能缩小之前的差距，从而完成岛群的逆转。然而，强劲的成交量和长尾烛台表明 250 点支撑位存在买盘压力。

　　9、当短期交易者设法将价格压低至 250 点以下，并发现大量止损点时，在趋势线突破后犹豫不决的卖家陷入了经典的震荡。由于经纪商在内部人士以 200 点重新进入市场之前努力完成卖单，抢购便宜货并将价格推回 250 点，因此价格急剧下跌。强劲的成交量和烛台尾部的大小都表明强劲的买盘支撑。

　　10、伴随着另一个长尾的更强劲的成交量在 235 处建立了支撑。

　　11、晚间星形烛台位置的空头实体和成交量强劲，警告卖家数量仍然存在。

　　12、更强劲的成交量和更弱的收盘价强化了信号。

　　13、空头烛身表明持续的阻力，特别是当其后出现看跌吞没烛台时。

　　14、价格突破 250 点的短期支撑位，但成交量上升和长腿十字烛台表明犹豫不决。

　　15、价格跳空下跌，但烛身较短且成交量强劲，表明在 235 美元处有买入支撑。

　　16、看涨吞没烛台，证实了购买压力。

　　17、十字星位于 250 点，位于晚星位置，表明进一步的不确定性。

　　18、然而，更强劲的实体和不断上升的成交量意味着买盘支撑。

　　19、价格反弹至 265 点阻力位，成交量上升和墓碑烛台警告抛售压力。当价格反转时，很明显，AAPL 陷入了大规模盘整，在 235 点有强劲的买盘支撑，但大量卖家在 265 至 275 点之间获利了结。区间市场一直持续到 2010 年 9 月。

　　烛台评估

　　不应单独使用蜡烛图来生成交易信号。影响价格的其他因素太多了。但当与成交量和波动性结合使用时，蜡烛图有助于评估主要支撑位、阻力位和趋势线突破时的行为。